Jednym z częściej pojawiających się sygnałów przy analizie wolumenu na wykresie giełdowym jest malejący wolumen, który kończy się akcentem. Taki układ, gdy w czasie zwyżki spada wolumen, a potem na jednej świecy gwałtownie rośnie, zwykle wyznacza lokalny szczyt. Oglądamy to właśnie na wykresie akcji CCC.
Malejący wolumen na wykresie CCC
Zasada jest taka, że im dłuższy interwał analizujemy, tym mocniejsze sygnały dostaniemy i ich skutek jest trwalszy w czasie. Dlatego zawsze interwał D1 będzie nadrzędny do H1, a W1 w stosunku do D1. Akcent wolumenowy po malejącym wolumenie pojawił się na CCC w interwale miesięcznym (M1). To oznacza, że na potencjalny skutek w postaci korekty będziemy musieli zaczekać prawdopodobnie co najmniej miesiąc (jedna świeczka M1).
📊 Interesujesz się spółkami dywidendowymi?
Zapisz się na nasz newsletter i otrzymuj zestawienia, analizy i aktualne TOP-y dywidendowych spółek z Polski, USA i świata – prosto na maila.
🎁 BONUS: eBOOK „Jak mądrze inwestować w akcje" – gotowa do pobrania od razu po zapisie.
Malejący wolumen na silnym przesunięciu ceny w górę to informacja, że coraz mniej inwestorów jest skłonnych do kupowania coraz droższych akcji. Skoro jednak cena nadal dynamicznie rośnie, to jednocześnie informacja o niewielkiej podaży. Już samo to sygnalizuje, że potencjalny ruch w dół będzie raczej korektą. Potwierdzi nam to malejący na spadku wolumen.
Kurs CCC zdołał odrobić praktycznie 61,8% całej bessy. Pierwsza fala zwyżki od dołka w marcu 2021 roku odrobiła prawie 38,2% spadku. Z kolei po niej widzimy bardzo silny spadek niemal kasujący pierwotne dobicie. Aktualna zwyżka może wpisywać w falę 3 lub falę C. Z czym będziemy mieli faktycznie do czynienia, dowiemy się w trakcie potencjalnej korekty. Aktualny sygnał w postaci malejącego wolumenu i akcentu pojawił się w okolicy zniesienia 61,8% bessy i jest to dobre miejsce na realizację zysków.
Prognozy finansowe i cenowe dla akcji CCC
To, co widzimy na wykresie (wzrost ceny akcji w okolice 200 zł) to dyskontowanie bardzo dobrego roku dla spółki. W 2023 roku spółka miała prawie 60 mln zł straty. W bieżącym roku po 4 kwartałach narastająco jest ok. 533 mln zł zysku (raport za październik 2024).
Prognoza na 2024 rok zakłada zysk netto w wysokości 592 mln zł, co oznacza wzrost o 1156% względem poprzedniego roku. W latach 2025-2026 zysk netto ma rosnąć w 2-cyfrowym tempie. To sugeruje, że jakikolwiek spadek kursu akcji raczej będzie korektą, a nie wejściem w bessę, skoro spółka zwiększa rentowność i zarabia coraz więcej.
💰 Dołącz do inwestorów, którzy stawiają na zyski z dywidendy i realne strategie
Portal PPCG Stock prowadzi własne portfele inwestycyjne oparte na spółkach dywidendowych i inwestycjach długoterminowych. Subskrybenci mają pełen dostęp do aktualnych składów portfeli, zmian i komentarzy analitycznych.
🎯 Zyskaj przewagę dzięki konkretnym działaniom, nie tylko teoriom. Każdy abonament objęty jest 30 dniową bezwarunkową gwarancją satysfakcji.
📢 Wykorzystaj kod rabatowy na 50 zł: 50. Działa z każdym abonamentem!
Analitycy nadal zalecają kupno akcji, ale obecnie spółka wydaje się być właściwie wyceniona w stosunku do wartości, jaką generuje dla akcjonariuszy. Nie mamy premii, dlatego realizacja zysków jest bardzo prawdopodobna. Szczególnie, że od 2019 roku spółka nie płaci dywidendy.
Czy wróci dywidenda z CCC?
Spółka CCC ma politykę dywidendową, która zakłada wypłatę 33-66% zysku netto na dywidendę. Jeśli w bieżącym roku spółka zrealizuje prognozę zysku netto, to EPS wyniesie ok. 8,6 zł. Wypłata 50% oznaczałaby dywidendę 4,3 zł na akcję, czyli stopę dywidendy 2,3%. To sporo niżej od średniej indeksu WIG20 (5,2%) i oprocentowania obligacji 10-letnich (5,86%). Dla inwestorów szukających dochodu pasywnego nie jest to zatem atrakcyjna alternatywa. Kolejny argument za korektą.
Spadek kursu CCC przykładowo do 150 zł oznaczałby potencjalną przyszłą stopę dywidendy 2,9%. Nadal bez rewelacji, ale dostalibyśmy potencjał wzrostu kursu 24% (powrót ze 150 zł w okolice 186 zł).
Zobacz inne analizy CCC.
Autor wpisu: Bartek Bohdan
Wybierz Abonament i zyskaj dostęp do 5 portfeli inwestycyjnych PPCG Stock.
- W portfelu głównym kupujemy spółki o wysokim potencjale możliwego wzrostu
- W portfelu dywidendowym wybieramy najlepsze spółki dywidendowe na GPW
- Portfel emerytalny ma za zadanie zwiększyć wartość oraz zyskiwać na wypłacanych dywidendach
- W portfelu zagranicznym kupujemy bardzo dobre akcje amerykańskie oraz brytyjskie, które mogą mocno rosnąć
- Do portfela pasywnego dobieramy ETF-y, które mogą silnie zwyżkować
W każdym abonamencie otrzymujesz dostęp do komentarza giełdowego codziennie rano na sesji, odpowiedzi na zadane przez siebie pytania (od 9 do 17) oraz sekcji Premium z pogłębionymi analizami rynku. Zawsze kiedy kupujemy lub sprzedajemy akcje, otrzymujesz informację na e-mail oraz SMS.
Zakup abonamentu pozbawiony jest ryzyka. W ciągu 30 dni w każdej chwili i bez podania przyczyny możesz zrezygnować z abonamentu i odzyskać 100% opłaty za abonament. Czy ta oferta Ci się podoba?
Zaloguj się na swoje konto, aby zostawić swój komentarz.