Przedstawiam poradnik, który wyjaśni początkującym inwestorom, jak kupić akcje i zacząć inwestować na giełdzie. Zanim zacznie się inwestowanie, początkujący inwestor musi się najpierw udać do domu maklerskiego (inaczej biuro maklerskie lub broker) i zawrzeć umowę o prowadzenie rachunku inwestycyjnego. Rachunek służy do zarządzania papierami wartościowymi oraz innymi instrumentami finansowymi. Umowę można podpisać bezpośrednio w punkcie obsługi klienta (domu maklerskiego bądź banku) lub złożyć wniosek online – w tym przypadku dokumenty dostarczy kurier, przy którym podpiszemy umowę. Wymagane są jedynie dokumenty tożsamości, takie jak dowód osobisty lub paszport.
Założenie rachunku maklerskiego
Założenie konta maklerskiego i podpisanie umowy z domem maklerskim jest proste i przypomina otwarcie rachunku bankowego. Aby założyć rachunek inwestycyjny, należy mieć ukończone 18 lat. Przed podpisaniem umowy konieczne jest wypełnienie formularza MIFID, który ocenia naszą wiedzę na temat inwestycji. Dodatkowo, od grudnia 2016 roku, inwestorzy są zobowiązani do podpisania formularza FACTA, w którym deklarują, czy są rezydentami podatkowymi USA. Osobiście korzystam z Domu Maklerskiego Banku Ochrony Środowiska, w którym podpisuje się tzw. „umowę ramową”. Po podpisaniu takiej umowy, istnieje możliwość (online) otwarcia każdego rachunku (np. zagranicznego, IKE, IKZE, kontraktów terminowych).
W Polsce funkcjonuje kilkadziesiąt domów maklerskich licencjonowanych przez Komisję Nadzoru Finansowego, ale nie wszystkie obsługują klientów indywidualnych. Wiosną 2022 roku, domy maklerskie prowadziły blisko 1,5 mln rachunków, a 10 największych brokerów obsługiwało ponad 86% klientów. Oferty brokerów są zbliżone: prowadzenie rachunku może być bezpłatne lub kosztować kilkadziesiąt zł rocznie. Za każdą transakcję inwestor płaci prowizję, która zwykle wynosi 0,39% wartości transakcji. Prowizja może być negocjowana w dół wraz z wielkością generowanego obrotu.
Umowę z biurem maklerskim można rozwiązać w dowolnym momencie, z zachowaniem okresu wypowiedzenia. Nie ma ograniczeń co do liczby rachunków, które można posiadać, więc można jednocześnie korzystać z usług kilku brokerów, dopasowując ofertę do własnych potrzeb. Posiadanie otwartego rachunku pozwoli nam kupić lub sprzedać akcje.
Wpłata pieniędzy na rachunek inwestycyjny
Już po otwarciu rachunku inwestycyjnego u brokera, kolejnym krokiem jest wpłata środków na rachunek inwestycyjny. Tylko wtedy, kiedy środki będą zaksięgowane, będziemy mogli kupić akcje. Na rachunek możemy wpłacić pieniądze w dowolnej wysokości, jednak kwota, którą zdecydujemy się przeznaczyć na inwestycje, nie powinna być na początku wysoka. Na początek warto unikać angażowania dużych sum, które mogą powodować emocje. Nauka inwestowania często wiąże się z ponoszeniem strat, co jest nieuniknione. Ważne, aby suma strat i kosztów nie przewyższała osiąganych zysków. Kiedy już środki trafią na konto, będziemy mogli kupić akcje na giełdzie.
Najczęściej wpłaty na rachunek inwestycyjny dokonuje się przelewem bankowym na wskazane przez dom maklerski indywidualne konto inwestora. Tylko nieliczni brokerzy oferują możliwość wpłaty gotówki. Alternatywnie, można dokonać wpłaty gotówkowej w banku i zlecić przelew na rachunek maklerski. Niektóre banki umożliwiają także integrację rachunku inwestycyjnego z kontem osobistym (np. mBank), co pozwala na bezpośrednie korzystanie ze środków na rachunku bankowym przy zakupie akcji na giełdzie.
Składanie zleceń. Kupowanie i sprzedawanie akcji.
Aby kupić akcje, należy złożyć zlecenie. Kiedy zaczynałem swoją przygodę z inwestowaniem, zlecenie kupna akcji wiązało się z wizytą w punkcie obsługi klienta (POK) domu maklerskiego, gdzie makler przyjmował ustnie lub pisemnie dyspozycję, wystawiał pokwitowanie, a następnie wysyłał zlecenie do systemu GPW. Aby złożyć zlecenie kupna akcji na giełdzie, trzeba było stać w kolejce. Obecnie proces ten odbywa się niemal wyłącznie online – za pomocą stron internetowych i aplikacji domów maklerskich. Inwestowanie w akcje jest dzisiaj bardzo szybkie. Dzięki temu zlecenia są tańsze, szybsze i wygodniejsze, a prowizje za transakcje internetowe są znacznie niższe od tych składanych telefonicznie lub osobiście. Są oferty biur maklerskich, gdzie do odpowiedniego obrotu jesteśmy zwolnieni z prowizji (np. w XTB).
Zlecenia maklerskie dzielą się na dwie podstawowe kategorie: zlecenia kupna, gdzie oferujemy gotówkę w zamian za akcje, oraz zlecenia sprzedaży, gdzie sprzedajemy akcje w zamian za pieniądze. Istnieją też różne rodzaje zleceń w zależności od priorytetów inwestora.
 |
Dołącz do nas – w tym tygodniu 15% taniej w abonamencie 2-letnim MAX 730. Zyskasz 162 zł! Wykorzystaj bonus do 14 października do godziny 20:00. |
Zlecenia z limitem ceny oraz PKC
Najpopularniejsze są zlecenia z limitem oraz zlecenia „po każdej cenie” (PKC). W zleceniu z limitem określamy maksymalną cenę, jaką jesteśmy skłonni zapłacić za akcje, lub minimalną, za jaką chcemy je sprzedać. Przykładowo, jeśli chcemy kupić 100 akcji PZU po cenie maksymalnej 40 zł za sztukę, nasz wydatek nie przekroczy 4 tys. zł (plus prowizja). Z kolei zlecenia PKC realizowane są priorytetowo, ale nie gwarantują dokładnej kwoty transakcji – nie mamy pewności, ile ostatecznie zapłacimy lub ile otrzymamy za akcje. Zlecenie PKC realizuje nam zlecenie kupna akcji natychmiast po najlepszej dostępnej obecnie cenie.
Na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie (GPW) handluje się akcjami w formie zdematerializowanej, czyli zapisami elektronicznymi przechowywanymi przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych. „Księgowanie” akcji w KDPW trwa 2 sesje.
GPW oferuje szeroki wachlarz instrumentów finansowych, nie tylko akcji. Na rynku kasowym dostępne są również jednostki ETF, certyfikaty inwestycyjne, prawa poboru, prawa do akcji, a także obligacje na rynku Catalyst. Dodatkowo, GPW posiada rozwinięty rynek instrumentów pochodnych, takich jak kontrakty terminowe i opcje – choć to bardziej zaawansowane produkty inwestycyjne, przeznaczone dla zaawansowanych inwestorów.
Warto pamiętać, że inwestowanie na giełdzie odbywa się na własną odpowiedzialność. Żadne rekomendacje czy analizy nie zdejmują z nas obowiązku podejmowania świadomych decyzji. Dom maklerski pełni jedynie rolę pośrednika – nie ponosi odpowiedzialności za wynik transakcji, ani nie jest drugą stroną handlu. Akcje, notowane na giełdzie, kupujemy i sprzedajemy od innych inwestorów.
Opłaty i prowizje
Domy maklerskie ponoszą opłaty i na te opłaty zrzucają się klienci w postaci prowizji. Np. kupno akcji na rynku kapitałowym wiąże się z poniesieniem opłaty przez dom maklerski na rzecz GPW, która zarządza obrotem akcjami na rynku. Sama instytucja finansowa, w której posiadasz rachunek, również nie działa charytatywnie i chce zarobić pieniądze. Im więcej kupujesz i sprzedajesz akcji, tym więcej zarabia pośrednik, a także sama giełda.
Przeciętna prowizja za kupno bądź sprzedaż akcji wynosi 0,39% od wartości transakcji, ale nie mniej, niż 5 zł. Jeżeli zdecydujesz się kupić lub sprzedać akcje poprzez zlecenie telefoniczne, zapłacisz wyższą prowizję (zazwyczaj 2%). Warto o tym wiedzieć i dbać o swoje finanse. Zlecenie złożone za pośrednictwem strony internetowej brokera czy maklera w kontakcie telefonicznym jest zrealizowane dokładnie tak samo.
Opłaty i prowizje w długim terminie mają ogromny wpływ na wynik inwestycyjny inwestorów. Z tego powodu warto handlować mniej, skupiając się na kupnie (chociażby) dobrych spółek dywidendowych.
Kupowanie akcji wiąże się z ryzykiem straty
Kupowanie akcji na początku drogi inwestycyjnej wiąże się z dużym ryzykiem straty pieniędzy. Dlaczego? Bo zawsze, kiedy kupujesz akcje bezpośrednio na GPW, widzisz, jak zmieniają wartość. Kiedy cena akcji rośnie, zazwyczaj początkujący inwestor popada w euforię. Kiedy cena akcji spada, pojawiają się negatywne emocje. Człowiek ma świadomość, że obraca prawdziwymi pieniędzmi.
Warto zacząć inwestowanie od małych kwot i stopniowo przyzwyczajać się do bezpiecznego handlu. Warto na początku skupić się na dywidendach (inwestowaniu w spółki dywidendowe), bowiem otrzymywany dochód pasywny zmniejsza nam znacząco ryzyko straty w długim terminie.
Inwestowanie w akcje na innych giełdach
Większość inwestorów skupia się na inwestowaniu w akcje na GPW. Inne giełdy są jednak bardziej rozwinięte (zwłaszcza giełdy w Stanach Zjednoczonych). To tam znajdziemy najnowocześniejsze firmy, które dynamicznie się rozwijają. Jest też tam cała masa spółek, które z roku na rok poprawiają wyniki. To jeden z najważniejszych parametrów przy inwestowaniu w akcje.
Warto przy zakładaniu rachunku maklerskiego wybrać od razu opcję, która umożliwi inwestowanie na innych giełdach.
Autor wpisu: Paweł Pagacz
Jestem pomysłodawcą i założycielem PPCG Stock. Stosuję analizę wolumenową. Głęboko wierzę, że duży kapitał nie jest ślepy i szuka najwyższych stóp zwrotu. Z jednej strony na rynku szukam, gdzie płynie duży kapitał. Z drugiej strony szukam najlepszych spółek. Jeżeli widzę najlepszą spółkę i kapitał, który do niej płynie, to wiem, w co inwestować. Możesz się ze mną skontaktować, korzystając z dostępnego adresu e-mail.
Wybierz Abonament i zyskaj dostęp do 5 portfeli inwestycyjnych PPCG Stock.
- W portfelu głównym kupujemy spółki o wysokim potencjale możliwego wzrostu
- W portfelu dywidendowym wybieramy najlepsze spółki dywidendowe na GPW
- Portfel emerytalny ma za zadanie zwiększyć wartość oraz zyskiwać na wypłacanych dywidendach
- W portfelu zagranicznym kupujemy bardzo dobre akcje amerykańskie oraz brytyjskie, które mogą mocno rosnąć
- Do portfela pasywnego dobieramy ETF-y, które mogą silnie zwyżkować
W każdym abonamencie otrzymujesz dostęp do komentarza giełdowego codziennie rano na sesji, odpowiedzi na zadane przez siebie pytania (od 9 do 17) oraz sekcji Premium z pogłębionymi analizami rynku. Zawsze kiedy kupujemy lub sprzedajemy akcje, otrzymujesz informację na e-mail oraz SMS.
Zakup abonamentu pozbawiony jest ryzyka. W ciągu 30 dni w każdej chwili i bez podania przyczyny możesz zrezygnować z abonamentu i odzyskać 100% opłaty za abonament. Czy ta oferta Ci się podoba?
Zaloguj się na swoje konto, aby zostawić swój komentarz.