II kwartał 2024 był pracowitym okresem dla Warrena Buffetta i jego holdingu Berkshire Hathaway. Spółka inwestuje w udziały w Ulta Beauty (Ulta) i przy okazji zmniejsza ogromny udział w Apple o niemal 50%. Dlaczego Buffett zdecydował się na zakup udziałów udziały w sieci sklepów z kosmetykami? W niniejszym artykule postaram się odpowiedzieć na to pytanie poprzez analizę finansową spółki giełdowej Ulta Beauty.
W co inwestuje Warren Buffett?
Według danych giełdowych Berkshire nabyło około 690 000 akcji Ulta Beauty o wartości 266,3 mln dolarów. Nie jest to szczególnie duża pozycja w portfolio holdingu, którego łączne aktywa za kwartał kończący się 30 czerwca 2024 r. wyniosły 1 108,860 mld USD , co oznacza wzrost o 6,46% w ujęciu rok do roku.
Zakupy Bufetta to zawsze gorący temat w mediach branżowych i wśród inwestorów, z których wielu decyduje się powielić decyzję legendarnego inwestora. To z kolei prowadzi do zwyżki kursy takich akcji i tym razem było podobnie. Buffett nie zawsze ma rację co do momentu zakupu akcji, ale nie można mu odmówić umiejętności wyboru rentownych spółek. Ciekawe jest to, że w tym przypadku zrezygnował z kryterium wypłacania dywidendy przez spółkę (być może jednak zostanie ona spółką dywidendową).
Akcje Ulta Beauty wzrosły o 14 proc. po publikacji informacji o nowych zakupach wehikułu inwestycyjnego miliardera. Nie wiemy jednak, czy za zakupem stoi sam Buffett czy jego menedżerowie portfela Todd Combs i Ted Weschler.
Buffet przestawia się na technologię
Buffett jeszcze jakiś czas temu preferował tradycyjne branże gospodarki, przestrzegając przed niepewnym sektorem technologicznym. W tej chwili jednak w portfelu Berkshire Hathaway bardzo ważną pozycję zajmują akcje z technologicznego indeksu NASDAQ.
Jeszcze niedawno największą pozycją w jego portfelu była spółka Apple. Jeszcze przed II kwartałem 2024 holding dysponował około 916 milionami akcji Apple, co dawało mu 5,9 proc. udziałów. Inwestor w II kwartale br. mocno zredukował tą pozycję, po mistrzowsku pozbywając się akcji podczas zwyżki kurs bez negatywnego wpływu na notowania Apple. Berkshire sprzedało akcje o wartości 77,2 mld dolarów w tym okresie, w tym około 390 mln akcji Apple. Sumarycznie sprzedaż akcji uzupełniła gotówkę do niebotycznej sumy 276,9 mld dolarów. Mimo tego ruchu Apple nadal jest największą pozycją w jego portfolio.
Holding stawia również na technologię 5G, czego wyrazem jest posiadanie akcji T-Mobile. Spółka jest według niego faworytem w wyścigu o technologię 5G. Buffett ma także udziały w Amazonie, który jest liderem branży e-commerce i usług w chmurze. Amazon cechuje się się wysoką stopą zwrotu z kapitału własnego i ma świetne prognozy wzrostu EPS – prawie 37% r/r w kolejnych 2 latach. Holding Buffetta stawia też na branże finansową (m. in. Bank of America) oraz paliwową (Occidental Petroleum, Chevron).
Portfolio Buffetta to również bardziej egzotyczne inwestycje. Najgłośniejszym przedsięwzięciem Buffetta w 2024 roku jest kupienie pozostałych 20 proc. udziałów w spółce Pilot Travel Centers (PTC). Do tej pory Berkshire Hathaway miało 80 proc. udziałów w tej jednej z największych prywatnych firm w USA, która jest operatorem kompleksów logistycznych dla jeżdżących po USA ciężarówek i ich kierowców. To całkiem rozsądna inwestycja, bo niezależnie od tego, jaki pojazdy będą się poruszyły po drogach przyszłości, infrastruktura od ich obsługi zawsze będzie potrzebna.
Czy Ulta Beauty to rentowny biznes? Analiza wskaźników finansowych
Wybierz Abonament i zyskaj dostęp do 5 portfeli inwestycyjnych PPCG Stock.
- W portfelu głównym kupujemy spółki o wysokim potencjale możliwego wzrostu
- W portfelu dywidendowym wybieramy najlepsze spółki dywidendowe na GPW
- Portfel emerytalny ma za zadanie zwiększyć wartość oraz zyskiwać na wypłacanych dywidendach
- W portfelu zagranicznym kupujemy bardzo dobre akcje amerykańskie oraz brytyjskie, które mogą mocno rosnąć
- Do portfela pasywnego dobieramy ETF-y, które mogą silnie zwyżkować
W każdym abonamencie otrzymujesz dostęp do komentarza giełdowego codziennie rano na sesji, odpowiedzi na zadane przez siebie pytania (od 9 do 17) oraz sekcji Premium z pogłębionymi analizami rynku. Zawsze kiedy kupujemy lub sprzedajemy akcje, otrzymujesz informację na e-mail oraz SMS.
Zakup abonamentu pozbawiony jest ryzyka. W ciągu 30 dni w każdej chwili i bez podania przyczyny możesz zrezygnować z abonamentu i odzyskać 100% opłaty za abonament. Czy ta oferta Ci się podoba?
Zaloguj się na swoje konto, aby zostawić swój komentarz.